キャッシュフロー FY2026
▼ 三CF階層
|
営業CF
→
本業からの現金創出 |
2,130億円 | |
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投資CF
→
マイナスは成長投資のシグナル |
-1,348億円 | |
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財務CF
→
配当・自社株買い・借入返済 |
-759億円 |
▼ 設備投資・FCF
| 設備投資（CapEx） | 1,622億円 | |
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減価償却費
→
営業CF内の減価償却・償却（FY2026） |
1,047億円 | |
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フリーキャッシュフロー
→
バフェットOwner Earningsの核 |
508億円 |
▼ 利益の質チェック
| 純利益 → | 344億円 | |
| 営業CF / 純利益 1倍超なら利益の質が高い（バフェット・チェック） |
6.20倍 |
CF時系列（過去11年）
| 年度 | 純利益(億) | 営業CF(億) | 投資CF(億) | 財務CF(億) | 設備投資(億) | 減価償却(億) | FCF(億) | OCF/純益 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2026 | 344 | 2,130 | -1,348 | -759 | 1,622 | 1,047 | 508 | 6.20倍 |
| FY2025 | 322 | 2,005 | -1,650 | -744 | 1,452 | 998 | 355 | 6.22倍 |
| FY2024 | 500 | 1,613 | -1,239 | -260 | 1,857 | 952 | -244 | 3.23倍 |
| FY2023 | 829 | 1,012 | -1,063 | 25 | 1,680 | 921 | -668 | 1.22倍 |
| FY2022 | 1,100 | 926 | -2,052 | 892 | 2,071 | 842 | -1,145 | 0.84倍 |
| FY2021 | 579 | 1,743 | -776 | -690 | 932 | 766 | 812 | 3.01倍 |
| FY2020 | 379 | 1,150 | -852 | 91 | − | 515 | 298 | 3.03倍 |
| FY2019 | 761 | 1,095 | -643 | -141 | − | 489 | 452 | 1.44倍 |
| FY2018 | 716 | 827 | -750 | -102 | − | 448 | 76 | 1.15倍 |
| FY2017 | 648 | 1,004 | -474 | -476 | − | 428 | 530 | 1.55倍 |
| FY2016 | − | 1,459 | -364 | − | − | 455 | − | — |